A Pirelli declarou na noite de sábado (28/04) ter alcançado um acordo para a venda de 100% da holding Olimpia, maior acionista da Telecom Italia em seu país de origem, para um consórcio do qual fazem parte Telefônica, Assicurazioni Generali SpA, Intesa San Paolo SpA, Mediobanca SpA e Sintonia SA.

No dia 1 de abril, a Pirelli recebeu uma oferta formal da América Móvil - dona da Claro no Brasil - em conjunto com a Telmex, ambas do mesmo conglomerado mexicano Carso, pela participação que a companhia italiana detinha na Olimpia. A americana AT&T também apresentou uma oferta por uma parte da holding - a idéia era que cada uma comprasse um terço da empresa. As propostas teriam validade até 30 de abril.

No dia 16 de abril, entretanto, a AT&T anunciou a retirada da oferta, sem informar os motivos, mas os mexicanos reforçaram a intenção de permanecer em busca de uma participação na companhia, já que a Telecom Italia atua tanto na telefonia fixa e na banda larga como na telefonia celular.

Em fevereiro, entretanto, a Telefônica já confirmava que havia sido convidada a avaliar a compra de uma participação minoritária na Olimpia. Sozinha, porém, ela enfrentaria a rejeição do governo italiano, contrário à idéia de que a companhia passasse ao controle estrangeiro.

Segundo o comunicado distribuído pela Pirelli em seu website, o preço provisório da venda foi de 4,1 bilhões de euros. O preço definitivo, segundo as companhias, vai ser determinado pela diferença entre o valor das 2,407 bilhões de ações da Telecom Italia que hoje pertencem à Olimpia, ao valor de 2,82 euros por ação, e a dívida líquida da Olimpia calculada na data de fechamento de negócio, incluindo 337 milhões de euros de dividendos.

O impacto positivo da transação no balanço da Pirelli será de 3,3 bilhões de euros, de acordo com o comunicado. As companhias esperam que a compra seja finalizada até outubro de 2007, mas o negócio ainda depende da aprovação dos órgãos reguladores.

Ainda não se sabe os impactos da aquisição no Brasil, onde a Telefônica controla a concessionária de telefonia fixa Telesp e 50% da operadora de celular Vivo. No consórcio que levou a Olimpia, não foi divulgada qual é a participação da companhia espanhola.

No Brasil, a Telecom Italia é dona da TIM, segunda maior operadora de celular em número de assinantes, atrás da Vivo, e detém uma participação minoritária na Brasil Telecom, colocada à venda no ano passado.